Morgan Creek се опитва да контрира офертата на FTX за BlockFi

Инвестиционната компания за криптовалути Morgan Creek Digital се опитва да набере $250 милиона от инвеститори, за да закупи мажоритарен дял в криптозаемодателя BlockFi, става ясно от изтекъл разговор с инвеститорите от вторник.

Планът на Morgan Creek за бързо сглобяване на оферта за дялово участие е бил замислен в отговор на съобщението на криптоборсата FTX, че ще разшири кредитната линия на BlockFi с $250 милиона.

Лице, запознато с въпроса, заяви, че има множество фондове за рисков капитал, които проучват начини за предоставяне на дялово финансиране на BlockFi, тъй като кредиторът се бори да остане на повърхността. Залогът е способността на съществуващите акционери на BlockFi, включително дългогодишния спонсор Morgan Creek, да възстановят инвестициите си.

“Цял ден провеждам разговори“, заяви управляващият партньор на Morgan Creek Digital Марк Юско по време на изтеклия разговор. Според Юско предложението за кредитна линия на FTX е имало уловка за съществуващите акционери на BlockFi: То дава възможност на FTX да закупи BlockFi “по същество на нулева цена“.

Ако FTX се възползва от тази опция, тя на практика ще изтрие всички съществуващи акционери на BlockFi, включително ръководството и служителите с опции за акции, както и всички инвеститори в акции в предишните кръгове на компанията.

Въпреки това, Юско заяви в изтеклия разговор, че основателите на BlockFi Зак Принс и Флори Маркес са имали основателна причина да приемат предварително условията. От няколкото оферти за спешно финансиране, които BlockFi получи, FTX беше единствената, която не подчиняваше клиентските активи на спасителя. С други думи, ако BlockFi не избереше FTX, вложителите ѝ щяха да чакат на опашката след новия кредитор, за да им бъдат изплатени парите. Освен това на този етап BlockFi не беше получила никакви възможности за финансиране със собствен капитал. (Юско не посочи никоя от другите фирми, предложили спасителни пакети за BlockFi.)

НЕ ИЗПУСКАЙ: Китове изкупуват MATIC – алткойнът скочи със 70% за седмица

На 21 юни главният изпълнителен директор на BlockFi Принс съобщи в Twitter, че компанията е подписала предварителен договор с FTX. Юско каза на инвеститорите по време на изтеклия разговор същия ден, че FTX и BlockFi са “вероятно на три дни от подписването на окончателно споразумение“.

“Все още преговаряме по условията на сделката и в момента не можем да споделим повече информация“, заяви говорител на BlockFi. “Очакваме да споделим повече за условията на сделката с обществеността на по-късна дата“. FTX не отговори на исканията за коментар до времето за пресконференции.

Според Юско по време на изтеклия разговор, в случай че FTX упражни опцията си след удължаване на кредитната линия, само инвеститорите в най-старшия транш от последното набиране на средства от компанията ще получат обратно нещо, а дори и това ще възлиза на стотинки. Morgan Creek, която участва в няколко кръга на финансиране на BlockFi, ще бъде сред тези, които ще получат парите.

“Единствената алтернатива е да наберем еквивалентна сума под формата на капитал и именно върху това работим“, каза Юско пред инвеститорите по време на разговора.

Бих казал, че вероятността е 10%, но не е нулева.

В разговора се водят преговори при затворени врати за спасяване на BlockFi, един от най-големите кредитори в криптоиндустрията, на фона на срива на дигиталните активи и по-широките финансови пазари. Той също така показва как настоящата турбуленция отеква в минали финансови кризи, като Юско сравнява спасителния пакет на FTX със спасяването на Knickerbocker Trust от JPMorgan през 1907 г.

Всъщност Уолстрийт гигантът Goldman Sachs се опитва да организира група инвеститори, която да изкупи активите на друг закъсал криптозаемодател, Celsius Network, с големи отстъпки, в случай че компанията обяви фалит.

В петък Wall Street Journal съобщи, че FTX води преговори за придобиване на дялово участие в BlockFi. Не е ясно дали новите събития от вторник насам са променили съществено преговорите. На въпрос на инвеститор по време на телефонния разговор Юско заяви, че Morgan Creek би била отворена за “междинна сделка“, при която и FTX (ръководена от милиардера Сам Банкман-Фрийд), и Morgan Creek да вложат част от капитала.

“Определено ще се опитам да осъществя [съвместна сделка]“, каза Юско.

Не че имам Сам Банкман-Фрийд на бързо набиране, но вероятно бих могъл да се обадя.

Юско каза, че е разговарял с един потенциален водещ инвеститор, който би могъл да издаде чек за $100 милиона, както и с други двама инвеститори, които “проявяват интерес” и биха могли да дадат до $50 милиона.

ПРОЧЕТИ ОЩЕ: Шиба Ину (SHIB) остава най-държания актив сред Етериум китовете

Morgan Creek Digital, съоснована от Антъни Помплиано, е един от най-големите инвеститори на BlockFi. Фирмата е участвала в кръговете за набиране на средства от серия А до серия D на BlockFi чрез три фонда и дружество със специална цел (SPV) – вид инвестиционна структура, която позволява на инвеститора да инвестира в една единствена компания.

Юско предупреди, че макар Morgan Creek да прави всичко възможно, за да спаси инвестицията си в BlockFi, успехът далеч не е сигурен.

“Не е свършило, но определено изглежда мрачно“, каза той.