Една банка залага на увеличаващата се волатилност на крипто пазара

Изпълнителният директор на Silvergate Bank залага на по-високата нестабилност на криптовалутата след IPO от $ 40 млн.

<span style="background-color: transpa ren “Silvergate Bank” харчи пари от първоначалното си публично предлагане през този месец за разширяване на своите предложения, очаквайки че по-високата волатилност на цените на криптовалутите ще стимулира нарастващите обеми и депозити.

В интервю изпълнителният директор на Silvergate Алън Лейн заяви, че IPO-то осигурява свеж капитал за нови продукти. По този начин, бизнесът може да отговори на нарастващото търсене от институциите за цялостни решения за заеми и депозити на криптовалути.

Лейн каза, че по-голямата колебливост на цените може да донесе повече ценови разлики и възможности за печалба на крипто пазарите. Това се очаква да тласне търговците да увеличат доларовите им депозити със Silvergate.

“Не прогнозираме кога ще се случи, но знаем, че може да настъпи допълнителен период, в който волатилността увеличава обемите и искаме да сме сигурни, че можем да помогнем на нашите клиенти, когато това се случи”, каза той.

Един потенциален катализатор може да бъде халвинга на Биткойн през следващата година, каза Лейн, с идеята, че намаляването на предлагането може да повиши цената.

Други събития могат да включват регулаторно одобрение на борсово търгувани фондове за криптовалути, хард форкове, които създават нови валути, като Биткойни кеш или високопрофилни хакове, които влияят на пазарния сантимент.

“Според нашия опит не става въпрос толкова за абсолютната цена на актива, а по-скоро за волатилността в цената, където всъщност виждаме потенциални промени в поведението на някои от нашите клиенти.”

Разширяване на продуктовото предлагане

Базираната в Калифорния търговска банка планира да пусне продукт за отпускане на крипто заеми през четвъртото тримесечие, а услугите за сетълмент и попечителство за фиатните валути и цифрови активи най-късно до юни 2020 г.

Банката генерира печалби с такси за транзакции от търговия и от инвестициите, които прави, използвайки депозити на клиенти, каза Лейн, като свежият капитал компенсира инвестицията му в нови продукти за тези области.

Новият кредитен продукт, който трябва да бъде пуснат на пазара през четвъртото тримесечие на 2019 г., ще бъде част от “Silvergate Exchange Network” (SEN) – платежна система, предназначена за крипто борси и техните големи клиенти за прехвърляне на средства в мрежата.

Според Лейн, това ще даде възможност на клиентите да заемат фиатните валути от банката, използвайки Биткойн като обезпечение.

Банката реши да добави услугите за сетълмент и попечителство в рамките на шест месеца след пускането на заемния продукт заради нарастващото търсене от клиентската база, каза той.

“Вече работим с Нюйоркската DFS и подадохме заявление с тях за създаване на лицензирана доверителна компания в Ню Йорк за нашите услуги за сетълмент и попечителство”, каза Лейн.

Другите крипто доверителни компании в Ню Йорк включват Coinbase, Gemini, Paxos, Bakkt и Fidelity Digital Asset Services.

Като цяло Silvergate е сред много кратък списък на американските финансови институции, които работят с крипто компании. Те включват Metropolitan Commercial Bank, Signature Bank и Cross River Bank.

Клиентелата на Silvergate е приблизително 60 процента американска и 40 процента международни организации, каза Лейн.

Банкови основи

Silvergate Bank е създадена като традиционна търговска банка в Южна Калифорния през 1988 г., но започва да търси нови полета на изява през 2013 г., за да обслужва криптовалути, стартъпи и институционални инвеститори.

Лейн каза, че решението да навлезнат в крипто пазара е просто:

Заемите ни растяха по-бързо от нашите депозити, просто търсехме други източници на депозити.

Той каза, че днес счетоводния баланс е все още достатъчно значителен, за да поддържа много по-голям обем на крипто клиенти.

Банката удвои депозитите през 2017 г. и повече от утрои клиентската база, откакто започна да банкира криптовалутни бизнеси според данните си от IPO-то.

Преди това, Silvergate беше събрал 114 милиона долара чрез частно предлагане през февруари 2018 г. Девет месеца по-късно банката се съгласи да продаде своя филиал в Сан Маркос, Калифорния, на базираната в Сиатъл търговска банка HomeStreet.

Тази продажба, финализирана през март 2019 г., включва намаление на кредити със 115,4 милиона долара и 74,5 милиона долара в депозити, но доведе до печалба преди данък от 5,5 милиона долара, според данните от IPO-то.

Лейн каза, че сделката е част от усилията на банката да се насочи повече към крипто пространството, както и да плаща за инвестиции за укрепване на тази сфера.

Silvergate Bank регистрира своите акции на фондовата борса в Ню Йорк под търговския символ SI, чрез първоначално публично предлагане на стойност 40 милиона долара на 7-ми ноември.

Банката завърши своето IPO на 12-ти ноември, като събра приблизително 10 милиона долара от издаването на 824,605 обикновени акции, докато съществуващите акционери спечелиха 30 милиона долара от продажбата на 2,5 милиона от своите акции.

Акционерите, които включват Bankcap Partners, компания с частен капитал, базирана в Далас, и Park West Asset Management, могат да упражнят опцията да продадат до 499,999 допълнителни акции през ноември, според данните от IPO-то.

Акциите на Silvergate Bank дебютираха на $ 12 на NYSE и се търгуваха на $ 16.35 в сряда, поставяйки оценката на компанията около $ 319 милиона.

“Знаем, че последния път, когато имаше голям бичи пазар на криптовалути, депозитите ни се покачиха и това е част от причината да излезнем на пазара публично, в случай че имаме още един голям растеж и имаме нужда от капитал”, каза Лейн.

@page { size: 8.5in 11in; margin: 0.79in } p { margin-bottom: 0.1in; line-height: 115%; background: transparent }

“Сега, когато сме публични, имаме по-ефективен достъп до капитал, за да подкрепим нашия растеж.”